MS / Morgan Stanley (SWX) - Previsão, Meta de Preço, Estimativas, Previsões

Este cartão mostra promoções/rebaixamentos de analistas para Morgan Stanley. Uma classificação de analista é uma classificação que dá aos investidores uma ideia do sentimento do analista sobre a direção e o desempenho de um patrimônio - geralmente uma ação - ao longo de um período de tempo, tipicamente 12 meses.

As classificações padrão de analistas são geralmente as seguintes:

• Comprar/Sobrepeso/Superar - Qualquer uma dessas classificações transmite a crença de um analista de que a ação provavelmente superará um índice de mercado (por exemplo, o S&P 500).
• Manter/Peso Igual/Desempenho de Mercado - Qualquer uma dessas classificações transmite a crença de um analista de que a ação provavelmente terá um desempenho alinhado com um índice de mercado.
• Vender/Subpeso/Inferior - Qualquer uma dessas classificações sugere que um analista acredita que a ação provavelmente terá um desempenho inferior a um índice de mercado.

Quando um analista promove uma ação, ele está sinalizando que os fundamentos da empresa estão sendo subvalorizados pelos investidores. Isso também pode significar que eles acreditam que o mercado está subestimando o potencial da empresa. O oposto é verdadeiro quando uma ação recebe um rebaixamento.

A classificação média de cada classificação individual de um analista é a classificação de consenso para uma ação. Isso dá aos investidores uma ideia mais ampla do sentimento geral para aquela ação.

Por que as Classificações de Analistas são importantes?

Além de serem capazes de interpretar dados financeiros, os analistas de ações têm conexões dentro das empresas que cobrem que lhes dão acesso a informações que os investidores de varejo não têm.

Portanto, as classificações de analistas podem ajudá-lo a encontrar oportunidades no mercado. No entanto, elas são mais diretrizes do que recomendações. É por isso que é importante observar as classificações de analistas ao longo do tempo.

Se os analistas mudam suas classificações frequentemente, você deve prestar muita atenção aos fundamentos da empresa. Por exemplo, houve uma mudança significativa no crescimento dos lucros da empresa e/ou na dívida?

Você também deve prestar atenção ao número de analistas que cobrem uma ação ao longo de um ano. Em geral, quanto mais analistas cobrirem a ação, mais credibilidade terá a classificação de consenso, mas menos peso terá cada classificação individual.

Como Usar as Classificações de Analistas?

As classificações de analistas são um ponto de dados para você considerar. Aqui estão algumas estratégias que você pode usar para ajustar sua pesquisa.

Olhe para mais de um analista e não hesite em olhar para analistas que têm visões diferentes. Isso pode ajudar a desafiar quaisquer ideias preconcebidas que você tenha sobre uma ação e apontar maneiras pelas quais sua tese para possuir ou evitar uma ação pode ter mudado.

Compare a classificação de uma ação com outras ações em seu setor ou segmento. Em alguns casos, uma ação é simplesmente superior a outras em seu setor. No entanto, em outros momentos, ela pode ser supervalorizada com base no sentimento do investidor em vez de fundamentos.

Como as Classificações de Analistas da Fintel são diferentes?

As classificações de analistas pela Fintel são apresentadas quase em tempo real para ficar à frente do fluxo de informações generalizado. Combinado com estimativas de preço-alvo e estimativas de receita para a empresa, você tem maior precisão apesar da volatilidade do mercado.

Uma classificação de analista indica aos investidores o que um analista específico pensa sobre o preço da ação ao longo de um período de tempo (geralmente de 12 a 18 meses). Os analistas podem emitir ou atualizar uma classificação a qualquer momento. No entanto, os analistas frequentemente dão classificações por volta do tempo que uma empresa relata ganhos trimestrais.

Entendendo as Classificações de Analistas

Compra Forte ou Compra: Essas classificações significam que uma ação provavelmente superará o mercado nos próximos 12 a 18 meses. Portanto, os investidores podem considerar iniciar uma nova posição ou adicionar a uma já existente. Essas classificações são semelhantes a Acima do Peso Médio ou Desempenho Superior.

Manter : Essa classificação significa que uma ação provavelmente terá um desempenho alinhado com o mercado mais amplo nos próximos 12 a 18 meses. Os investidores que possuem a ação podem querer manter sua posição, mas não adicionar a ela. Também sinaliza que investidores que não possuem ações podem querer esperar antes de se envolver com a ação. Essa classificação é semelhante a Neutro, Peso Igual ou Desempenho de Mercado.

Vender ou Venda Forte: Essas classificações significam que uma ação provavelmente terá um desempenho inferior ao do mercado nos próximos 12 a 18 meses. Os investidores devem considerar vender toda ou parte de sua posição. Os traders frequentemente veem isso como um sinal para fazer uma Venda a Descoberta. Essas classificações são semelhantes a Abaixo do Peso Médio ou Desempenho Inferior.

Por Que as Classificações de Analistas Importam

As recomendações dos analistas têm peso com os investidores porque os analistas têm acesso a informações da empresa, incluindo a alta gerência, de uma maneira que os investidores de varejo não têm. Os analistas também realizam análises fundamentais que são difíceis para os investidores individuais fazerem independentemente.

Ver como as recomendações dos analistas se movem ao longo do tempo é uma boa maneira de determinar o sentimento geral. No entanto, além da própria classificação, os investidores devem considerar quantos analistas estão cobrindo uma ação. Os investidores podem dar mais peso à opinião de consenso quando mais analistas cobrem a ação.

A receita anual prevista de Morgan Stanley em 2033-12-31 é de 110,132MM. )

Entender o histórico de receita de uma empresa dá aos investidores uma instantânea de seu potencial de crescimento. O crescimento da receita é um sólido preditor de crescimento dos lucros (ou lucratividade). Uma empresa que consegue aumentar sua receita enquanto mantém seus custos operacionais constantes tem mais capital disponível para reinvestir em seu negócio ou retornar aos acionistas por meio de dividendos ou recompra de ações.

No entanto, os investidores devem ter cuidado antes de investir em uma empresa que está crescendo em receita, mas mostrando lucros decrescentes ou é não lucrativa. Em alguns casos, isso é simplesmente um caso de uma empresa jovem que ainda está em uma fase inicial de crescimento. Mas se esta for uma empresa madura, pode indicar que existem outros problemas fundamentais.

Como Interpretar Estimativas de Receita?

A Fintel oferece projeções de receita para ações que cobrem 10 anos entre 2020 e 2030. Embora o desempenho passado não garanta resultados futuros, você pode ter mais confiança em sua decisão de comprar ou vender uma ação quando vê uma empresa com receita que tem um histórico de aumento de sua receita.

O lucro anual previsto de Morgan Stanley em 2033-12-31 é de 18.84 por ação.

Uma parte da classificação de um analista é uma estimativa de lucro (ou seja, ganhos) para o trimestre atual e/ou futuros trimestres. A medida dada é lucro por ação (LPA). LPA é uma métrica que indica quanto uma empresa lucrou representado por uma ação de seu estoque em um período específico (tipicamente três meses).

Cálculo do Lucro por Ação

Para entender o cálculo do lucro por ação, você deve entender o lucro líquido. O lucro líquido é a quantidade de dinheiro que uma empresa tem restante após deduzir as despesas apropriadas e impostos de suas receitas).

A fórmula para o lucro por ação é o lucro líquido dividido pelo número total de ações em circulação (ou seja, disponíveis para compra). Por exemplo:

A Empresa A tem um lucro líquido de $100 milhões e quarenta milhões de ações em circulação. O cálculo do LPA é o seguinte:

100,000,000/40,000,000 = $2,50 por ação

Como Usar o Lucro por Ação na Análise de Ações

Lucro por ação é uma métrica essencial para você considerar ao decidir comprar uma ação. Afinal, uma empresa com alto lucro por ação é produtiva e gera receita superior aos seus custos operacionais.

No entanto, não é a única métrica que você deve usar. Métricas como preço/lucro e dívida/patrimônio líquido adicionam perspectivas adicionais sobre a saúde de uma empresa.

Você também deve ter certeza de comparar o lucro por ação de uma empresa com uma empresa em seu setor. No entanto, quando fizer isso, esteja ciente de que o lucro por ação é diferente e mais importante do que o lucro líquido por si só. Você pode ver uma empresa que tem um lucro líquido crescente. Mas se suas ações em circulação também estão aumentando, então seu lucro por ação pode estar estável ou até mesmo diminuindo.

O EBITDA anual previsto de Morgan Stanley em 2021-12-31 é de 13,379MM.

EBITDA é uma sigla que significa lucros antes de juros, impostos, depreciação e amortização. Analistas e investidores prestam atenção ao EBITDA porque ele exclui itens que uma empresa deve relatar em seu balanço patrimonial, mas que não afetam significativamente seu negócio. Aqui está uma explicação do que isso significa para cada parte da sigla:

Juros: Juros de empréstimos e rendimentos estão sujeitos a mudanças baseadas na estratégia financeira de uma empresa e, de qualquer forma, não fazem parte de suas atividades principais.

Impostos: Os impostos são afetados pela política governamental que pode distorcer a lucratividade percebida de uma empresa.

Depreciação: Isso contabiliza a depreciação esperada em ativos tangíveis e bens imateriais provenientes de investimentos da empresa. Mas, uma vez que esses investimentos podem, em última análise, aumentar a eficiência e o potencial de lucro de uma empresa, eles não são um bom indicador da lucratividade atual de uma empresa.

Amortização: Isso mostra a amortização gradual do custo inicial de um ativo. Difere da depreciação porque é tipicamente usado com ativos intangíveis, como propriedade intelectual (por exemplo, patentes, direitos autorais, etc.)

EBITDA vs. Renda Líquida

A renda líquida é o lucro que uma empresa tem após cobrir suas despesas operacionais. No entanto, a renda líquida inclui os itens que o EBITDA exclui. É por isso que a maioria dos analistas prefere o EBITDA, pois reflete melhor a saúde do negócio principal de uma empresa.

A previsão anual de EBIT de Morgan Stanley em 2030-12-31 é de 29,332MM.

EBIT é uma sigla que significa lucros antes de juros e impostos. Os analistas usam o EBIT para medir o desempenho de uma empresa porque elimina as despesas fiscais e os custos da estrutura de capital que influenciam o lucro. Estes não impactam significativamente o negócio de uma empresa.

Juros: Juros de empréstimos e rendimentos estão sujeitos a mudanças baseadas na estratégia financeira de uma empresa e, de qualquer forma, não fazem parte de suas atividades principais.

Impostos: Os impostos são afetados pela política governamental que pode distorcer a lucratividade percebida de uma empresa.

NOTA: EBIT às vezes é sinônimo de renda operacional. No entanto, em alguns casos, a renda operacional não inclui ganhos ou perdas de atividades não principais.

EBIT vs. EBITDA

O EBITDA também exclui a depreciação e a amortização dos lucros de uma empresa:

Depreciação: Isso contabiliza a depreciação esperada em ativos tangíveis e bens imateriais provenientes de investimentos da empresa. Mas, uma vez que esses investimentos podem, em última análise, aumentar a eficiência e o potencial de lucro de uma empresa, eles não são um bom indicador da lucratividade atual de uma empresa.

Amortização: Isso mostra a amortização gradual do custo inicial de um ativo. Difere da depreciação porque é tipicamente usado com ativos intangíveis, como propriedade intelectual (por exemplo, patentes, direitos autorais, etc.)